Suchergebnisse

KRAVIS, HESTON, AND SUMMERS PROVIDED COMPARABLE PRICE AND VOLUME DATA FOR GROSS DOMESTIC PRODUCT AND ITS COMPONENTS FOR EACH OF 34 COUNTRIES, VARYING IN AFFLUENCE FROM INDIA AND MALAWI TO THE UNITED STATES. THE ARTICLE DISCUSSES THE DATA AND THE WAY IN WHICH THEY ARE GENERATED, AND CONSIDERS THE USE OF THESE DATA FOR APPLIED DEMAND ANALYSIS.

SummaryIn recent years a remarkable development is shown in the, field of ecomomic forecasting. Specially this holds with regard to the "Central Economic Plans", the investment polls and the Business Test.In the latter "test" the managers of enterprises themselves are forecasting their own future activities and certain external factors. This paper contains some reflections about the merits as well as the deficiencies of these forecasts.

SummaryDistribution‐free methods in the regression analysis of two variables.This paper gives an expository survey of the distribution‐free methods of A. Wald (1940), G. W. Housner and J. F. Brennan (1948) and H. Theil (1950). A discussion of the efficiency in a simple case is given.

SummaryA note on the inequality of Camp and Meidell.This paper describes a simple and illustrative proof of the inequality of Camp and Meidell according to a line of argument originally due to Dr B.‐H. d e Jong. The conditions to be satisfied in order that the inequality shall be applicalbe are discussed, while in a final section some practical applications are considered.

SamenvattingDe beste kwadratische schattingsfunctie van de storingsvariantie in regressie‐analyse. Dit artikel handelt over de schatting van de variantie σ2 van de storingen in de regressieanalyse onder klassieke veronderstellingen: niet‐stochastische waarden aangenomen door de verklarende variabelen en normaliteit, onafhankelijkheid en homoskedasticiteit van de storingen. Bekend is dat de schatting volgens maximale aannemelijkheid neerkomt op net bepalen van de kwadratensom van de volgens kleinste‐kwadraten geschatte storingen en deling door T (het aantal waarne‐mingen); voorts, dat de schatting die minimale variantie heeft binnen de klasse van schattingsfuncties die zuiver zijn en kwadratisch in de afhankelijke variabele (de beste zuivere kwadratische schattingsfunctie) gevonden wordt door genoemde kwadratensom te delen door T–A, waarbij λ het aantal te schatten coëfficiënten is [d.w.z. het aantal verklarende variabelen (+ 1 indien een constante term aanwezig is)]. Hier wordt aangetoond, dat de schattingsfunctie van σ2 die een minimaal tweede moment heeft binnen de klasse van schattingsfuncties die kwadratisch zijn in de afhankelijke variabele (de beste kwadratische schattingsfunctie) gevonden wordt door de kwadratensom van de volgens kleinste kwadraten geschatte storingen te delen door T–Λ+ 2.