Essays on China's Tax System

Abstract

Het belastingsysteem is een van de beste startpunten voor een onderzoek naar China's transitie omdat de transformatie van een maatschappij altijd gepaard gaat met snelle veranderingen in het oude fiscale regime. Dit boek ziet de centrale overheid, lokale overheden en ondernemingen als de drie grote spelers en laat zien dat interactie tussen deze drie spelers heeft geleid tot China's unieke, "centraal-lokaal tweesporige" belastingsysteem. De centrale overheid mobiliseert lokale overheden door fiscale decentralisatie, wat resulteert in toenemende lokale autonomie en hen drijft tot maximalisatie van lokale belastingopbrengsten. Zij concurreren voor mobiele belasting bases ondernemingen door het lokale belastingbeleid te manipuleren. Dus, in tegenstelling tot een formeel en gestandaardiseerd nationaal belastingsysteem dat gecontroleerd wordt door de centrale overheid, worden informele en flexibele lokale belastingsystemen geleid door lokale overheden. Dit boek bevat vier essays. Het eerste essay analyseert systematisch de evolutie en huidige status van China's belastingsysteem. Het illustreert hoe de formele en informele interactie tussen de centrale overheid, lokale overheden en ondernemingen vorm geeft aan de instituties van China's belastingsysteem. Het tweede essay onderzoekt de interactie tussen de eerstgenoemde twee spelers in fiscale decentralisatie en laat zien dat deze de grootte van de overheid beperkt. Het derde essay modelleert de interactie tussen de laatstgenoemde twee spelers in een onderhandelingsspel waarin een onderneming een exit en voice strategie gebruikt om te onderhandelen met een lokale overheid voor gunstige belastingen en verklaart daarmee de diversiteit in lokale belastingsystemen. Het laatste essay modelleert de veranderingen van het belastingsysteem als een interactie tussen de drie spelers onder varierende economische, politieke en sociale beperkingen; de veranderingen bereiken een evenwicht waarin efficiency, macht en legitimiteit in balans zijn. ; The tax system is one of the best starting points for investigating China's transitional course because the transformation of a society always involves rapid changes in its old fiscal regime. Seeing central government, local governments and firms as three major players, this dissertation shows that interactions between them lead to the emergence of China's unique "central-local dual-track" tax system. The central government mobilizes local governments by fiscal decentralization, which results in growing local autonomy and thus drives them to maximize local tax revenues. They compete for mobile tax bases firms by manipulating local tax policies. Thus, in contrast to a formal and standardized national tax system overseen by the central government, informal and flexible local tax systems are operated by local governments. This dissertation consists of four essays. The first essay systematically analyzes the evolution history and status quo of China's tax system, which illustrates that the formal and informal interaction between the central government, local governments and firms shapes the institution building process of China's tax system. The second essay, then, examines the interaction between the former two players in fiscal decentralization and finds that it curtails the expansion of government size. The third essay models the interaction between the latter two players by a bargaining game in which a firm employs an exit and voice strategy to bargain with a local government for preferential tax treatments and thus explains the diversity of local tax systems. The last essay models changes of the tax system as a result of interaction between the above three players under var